Transaksi Forex Panduan Regulasi.1 Transaksi Forex Panduan Regulasi Maret 2015 Revisi Diperbarui untuk memasukkan amandemen ke Perda 301, Persyaratan Keuangan NFA Bagian 1, 13 dan 14 Peraturan Kepatuhan NFA 2-38 dan 2-48 Pemberitahuan Interpretasi Aturan Kepatuhan NFA 2-10 Alokasi Pesanan Eceran Ritel Forex untuk Beberapa Akun dan Pemberitahuan Interpretasi Aturan Kepatuhan NFA 2-4 dan 2-36 Larangan Penggunaan Mekanisme Pendanaan Elektronik Tertentu Maret 2015.2 Daftar Isi Pendahuluan 1 Pendaftaran 2 Counterparties 2 Orang Terkait 2 Memperkenalkan Entitas 2 Akun Manajer 2 Operator Kolam Renang 3 Anggota Tunduk pada Persyaratan Forex 4 Meminta Pelanggan 5 Informasi Pelanggan dan Pengungkapan Risiko 5 Komunikasi dengan Materi Umum dan Promosi 6 Pesanan Pelanggan 8 Mengelola Rekening Pelanggan 8 Mengimbangi Transaksi 8 Penyesuaian Harga 8 Selip Harga 9 Pendanaan Elektronik Akun Pelanggan Pencatatan dan pelaporan laporan pelanggan Dana Jaminan Dues Persyaratan Keuangan Persyaratan Modal FDM Perhitungan Modal Bersih Buku dan Catatan Keuangan Pengendalian Internal Keuangan Persyaratan Pelaporan Valuta Asing Program Anti Pencucian Uang Mengembangkan Kebijakan, Prosedur, dan Pengendalian Internal Persyaratan Lain Penegakan atau Likuidasi Massal Pengalihan dan Transfer Massal 31.3 Buletin Likuidasi Cadangan Menimbang Bisnis Persyaratan Umum Aturan Privasi Rencana Continuity and Disaster Recovery Bisnis Lampiran 1 Aturan Forex NFA Pilihan Lampiran 2 Pemberitahuan Interpretasi NFA Lampiran 3 Sumber Tambahan Lampiran 4 Sumber Informasi Tambahan.4 Pendahuluan Undang-Undang Undang-undang tentang Perdagangan Komoditi memberikan Komisi Perdagangan Berjangka Komoditi CFTC atas opsi off - Pertukaran juga disebut over-thecounter atau transaksi mata uang asing berjangka dan opsi OTC serta transaksi mata uang asing tertentu yang ditawarkan atau dimiliki pelanggan ritel. Berdasarkan Undang-undang tersebut, hanya entitas yang diatur tertentu yang mungkin Menjadi counterparties untuk perdagangan off-exchange ini dengan pelanggan ritel Entitas yang diatur ini adalah pedagang dagang berjangka terdaftar terdaftar FCM dan terdaftar Retail Foreign Exchange Dealers RFEDs Semua transaksi berjangka dan opsi off-exchange lainnya dengan pelanggan ritel AS melanggar hukum kecuali dilakukan pada atau tunduk pada Aturan pertukaran yang diatur Sebelum melanjutkan, Anda harus memahami dua persyaratan yang akan kami gunakan selama Panduan ini Untuk tujuan kami, pelanggan adalah pihak manapun dalam perdagangan forex yang bukan merupakan peserta kontrak yang memenuhi syarat sebagaimana didefinisikan dalam Undang-undang ini. Individu dengan aset kurang dari 10 juta dan sebagian besar usaha kecil Seperti yang digunakan dalam Panduan ini, transaksi forex memanfaatkan transaksi valuta asing off-exchange di mana satu pihak adalah pelanggan sebagaimana didefinisikan dalam peluru sebelumnya, kecuali bahwa istilah tersebut tidak termasuk transaksi yang Menghasilkan pengiriman aktual dalam dua hari atau yang menciptakan kewajiban yang dapat dilaksanakan untuk melahirkan di antara partie Siapa yang mampu membuat dan menerima pengiriman untuk tujuan bisnis Persyaratan forex NFA berlaku untuk semua Anggota NFA yang terlibat dalam aktivitas forex dengan pelanggan Panduan ini akan membantu Anggota kami yang tunduk pada persyaratan forex NFA memahami persyaratan tersebut Panduan ini tidak, Namun, sertakan setiap persyaratan yang mungkin berlaku dan tidak menangani setiap detail persyaratan yang diberikannya. Selain Panduan ini, Anda harus membaca peraturan dan pemberitahuan interpretasi NFA dan peraturan CFTC, pemberitahuan interpretif dan surat mengenai transaksi forex NFA Aturan paling penting dan pemberitahuan interpretif mengenai transaksi forex termasuk dalam Lampiran 1 dan 2 1.5 Counterparties Pendaftaran Perusahaan tidak boleh bertindak sebagai counterparty, atau menawarkan untuk bertindak sebagai counterparty, terhadap transaksi forex kecuali jika perusahaan tersebut adalah salah satu entitas yang diatur Tercantum dalam Undang-undang Entitas yang berwenang sebagai counterparties adalah lembaga keuangan berbasis AS, misalnya bank dan tabungan a Ssociations financial holding companies terdaftar sebagai pialang perdagangan agen terafiliasi tertentu dari agen broker terdaftar yang terdaftar di FCM yang terutama atau sebagian besar terlibat dalam aktivitas futuristik onexchange RFEDs FCM dan RFED harus menjadi Anggota NFA dan disetujui sebagai perusahaan forex oleh NFA Associated Persons Individu yang dipekerjakan oleh FCM, RFED, Introducing Broker IB Commodity Pool Operator CPO atau Commodity Trading Advisor CTA yang meminta atau menerima pesanan pelanggan retail forex atau mengawasi setiap orang yang meminta atau menerima pesanan pelanggan retail forex harus mendaftar sebagai orang yang terkait dan disetujui sebagai AP forex oleh NFA Tidak ada Anggota yang dapat disetujui sebagai perusahaan forex kecuali setidaknya salah satu prinsipalnya terdaftar sebagai AP dan disetujui sebagai AP forex Memperkenalkan Entitas Kecuali untuk lembaga keuangan berbasis peraturan yang diatur oleh AS, agen broker terdaftar dan afiliasi tertentu, dan keuangan Perusahaan induk, entitas atau individu yang mengenalkan nasabah valas kepada regi Stamping FCM atau RFED harus mendaftar sebagai IBs dan menjadi Manajer Akun Anggota NFA Kecuali untuk lembaga keuangan berbasis AS yang diatur lain, agen broker terdaftar dan afiliasi tertentu, dan perusahaan induk keuangan, orang atau entitas yang menjalankan otoritas perdagangan atas akun forex pelanggan Harus mendaftar sebagai CTA Seseorang yang menjalankan otoritas perdagangan atas rekening pelanggan mungkin tidak menerima atau menahan dana nasabah Dana tersebut harus dipinjam oleh mitra FCM atau RFED 2.6 Operator Kolam Renang Kecuali untuk lembaga keuangan berbasis AS yang diatur lain, pialang terdaftar Penyedia dana dan afiliasi tertentu, dan perusahaan induk keuangan, orang atau entitas yang mengoperasikan kendaraan investasi gabungan yang bukan merupakan peserta kontrak yang memenuhi syarat yang melakukan perdagangan forex harus mendaftar sebagai CPO 3.7 Anggota yang tunduk pada Persyaratan Forex Semua Anggota NFA yang terlibat dalam forex Kegiatan dengan pelanggan tunduk pada persyaratan forex NFA, walaupun beberapa dari persyaratan tersebut appl Y hanya untuk Anggota Dealer Forex FDMs Anggota adalah FDM jika bertindak sebagai counterparty atau menawarkan untuk bertindak sebagai counterparty kepada setidaknya satu pelanggan See NFA Bylaw 306 Sesuai dengan peraturan Act dan CFTC, FDM harus terdaftar sebagai FCM atau Anggota RFED yang tidak bertindak sebagai counterparties tunduk pada berbagai tindakan anti-penipuan, perilaku etis, dan pengawasan jika mereka meminta pelanggan, memperkenalkan pelanggan ke counterparty, atau mengelola akun atas nama pelanggan Selain itu, Anggota yang mengelola akun forex atas nama Pelanggan atau kolam renang yang menawarkan forex trading harus menyediakan calon klien dan peserta pool dengan dokumen pengungkapan DD dan mengajukannya dengan NFA sebelum menggunakan DD ini harus menyertakan bahasa pengungkapan yang dilarang oleh CFTC Selain itu, setiap program perdagangan atau kolam renang yang mencakup perdagangan forex Harus memberikan pengungkapan tertentu dan memberikan laporan rekening bulanan atau kuartalan berkala dan laporan tahunan kepada peserta pool 4.8 Solicitin Informasi Anggota Informasi Pelanggan dan Pengungkapan Resiko atau rekan mereka diminta untuk memperoleh informasi pribadi dan keuangan tertentu dari pelanggan. Minimal, Anggota atau Asosiasinya harus memperoleh nama, alamat, pekerjaan utama atau bisnis utama, dan investasi sebelumnya, Perdagangan berjangka dan pengalaman trading forex Bagi nasabah yang tergabung dalam individu, Anggota atau Associate harus memperoleh kekayaan bersih atau aset bersih dan perkiraan pendapatan tahunan saat ini atau pendapatan tahunan tahun sebelumnya. Berdasarkan informasi ini, Anggota atau Asosiasinya harus menentukan Pengungkapan risiko yang sesuai untuk menyediakan pelanggan Minimal, FDM dan IB harus memberikan pengungkapan risiko yang kredibel dan tepat waktu kepada konsumen ritel mengenai fitur dan risiko penting dari perdagangan forex sebelum membuka akun Pengungkapan risiko tertulis harus menyertakan bahasa pengungkapan yang ditentukan dalam CFTC Peraturan 5 5 b Sebagai tambahan, segera ikuti presc Pengungkapan yang beriringan, pernyataan pengungkapan risiko juga harus mencakup 1 jumlah total akun pelanggan ritel ritel non-discretionary yang dikelola oleh FDM, 2 dari persentase akun tersebut yang menguntungkan pada kuartal pertama dan 3 persentase akun tersebut yang tidak menguntungkan selama Kuartal Dalam menentukan apakah masing-masing akun atau tidak menguntungkan, FDM harus mengikuti formula yang ditetapkan dalam CFTC Rule 5 18 i Bagian ini juga harus mencakup legenda bahwa KINERJA PASTI TIDAK BERTANGGUNG JAWAB INDIKATIF HASIL MASA DEPAN IB diminta untuk memberikan informasi ini. Untuk FDM kepada siapa mereka memperkenalkan akun Anggota diminta untuk mendapatkan pengakuan yang ditandatangani dan tanggal dari pelanggan ritel bahwa pelanggan menerima dan memahami pernyataan pengungkapan sebelum membuka akun Anggota harus memperbarui pengungkapan ini sebelum memasuki transaksi forex baru. Dengan pelanggan saat ini jika gagal memperbarui informasi akan membuatnya menyesatkan C Anggota PO dan CTA harus memberikan pengungkapan yang diminta oleh Peraturan CFTC Anggota atau Asosiasinya dapat memutuskan bahwa pengungkapan risiko tambahan untuk pelanggan tertentu sesuai. Misalnya, jika pelanggan tidak memiliki pengalaman trading forex, Anggota atau Associate mereka harus menentukan apa Informasi tambahan yang dibutuhkan pelanggan untuk membuat keputusan mengenai apakah akan masuk ke dalam transaksi forex Dalam beberapa situasi misalnya jika pelanggan hidup dengan jaminan sosial atau mencari investasi yang aman, Anggota atau Associate bahkan harus memberi tahu pelanggan bahwa forex Perdagangan terlalu berisiko untuk pelanggan tertentu Seorang Anggota, bagaimanapun, tidak diharuskan untuk menolak akun jika pelanggan, setelah menerima pengungkapan tambahan, masih berkeras perdagangan forex 5.9 Anggota dan Asisten, bagaimanapun, dilarang membuat rekomendasi individual untuk Pelanggan yang harus atau sudah disarankan oleh Anggota atau Associate bahwa trading forex terlalu berisiko Untuk pelanggan tersebut, NFA tidak mewajibkan Anggota untuk menyediakan Associates mereka dengan formula seperti grid untuk mengidentifikasi pelanggan yang memerlukan pengungkapan risiko tambahan. Perusahaan Anda harus dapat menjelaskan faktor umum yang dipertimbangkan oleh Associates saat memutuskan apakah akan memberikan risiko tambahan Pengungkapan Setiap Anggota harus membuat catatan yang berisi informasi pelanggan yang diperoleh Jika pelanggan menolak untuk memberikan informasi yang dipersyaratkan, Anggota atau Associate harus membuat catatan bahwa pelanggan tersebut menolak Rekor tidak perlu dibuat dalam kasus orang non-u Anggota pelanggan harus menyimpan salinan semua catatan informasi untuk jangka waktu yang ditentukan dalam Peraturan CFTC Untuk semua pelanggan aktif yang merupakan individu, Anggota yang bertindak sebagai mitra kerja diharuskan untuk menghubungi pelanggan setiap tahun untuk memverifikasi bahwa informasi tersebut tetap akurat secara material dan Berikan pelanggan kesempatan untuk memperbarui informasi Jika pelanggan memberitahukan Anggota siapa Bertindak sebagai counterparty dari setiap perubahan material terhadap informasi, Anggota harus menentukan apakah Anggota harus memberikan pengungkapan risiko tambahan kepada pelanggan berdasarkan informasi yang berubah. Namun, jika Anggota lain, seperti IB atau CTA saat ini meminta dan berkomunikasi dengan Pelanggan, Anggota yang bertindak sebagai counterparty harus memberitahukan IB atau CTA atas informasi yang berubah dan IB atau CTA harus menentukan apakah diperlukan pengungkapan risiko tambahan. Komunikasi dengan Materi Umum dan Promosi Anggota harus menerapkan dan menerapkan prosedur tertulis mengenai komunikasi dengan masyarakat. Prosedur ini harus memenuhi permintaan penjualan lisan dan juga materi promosi, dan harus dirancang secara wajar untuk mencegah perusahaan Anda dan rekan-rekannya membuat komunikasi dengan calon pelanggan potensial atau saat ini yang beroperasi sebagai penipuan atau penipuan, menggunakan pendekatan tekanan tinggi, Atau menyiratkan bahwa transaksi forex sesuai untuk semua pelanggan Misalnya, Anda mungkin tidak menyatakan bahwa dana valas yang disetorkan ke Anggota dipisahkan atau diberi perlindungan khusus berdasarkan hukum kebangkrutan Jika FDM atau IB menyatakan bahwa layanannya bebas dari komisi, maka harus secara jelas mengungkapkan bagaimana kompensasi tersebut berada di dekat Representasi ini Selain itu, FDM atau IB mungkin tidak menyatakan bahwa ia tidak menawarkan slip atau jaminan kecuali jika dapat menunjukkan bahwa semua pesanan di platformnya telah dieksekusi pada harga yang awalnya dikutip saat pesanan dilakukan pada platform dan Tidak memiliki wewenang untuk menyesuaikan akun pelanggan sehingga memiliki efek mengubah harga saat pesanan dieksekusi Dengan kata lain, 6.10 jika FDM kembali mengutip harga atau memiliki hak kontrak untuk melakukan penyesuaian yang secara langsung atau tidak langsung mengubah Harga pesanan setelah dijalankan, tidak dapat mengklaim tidak memiliki selip Jika Anggota menyebutkan kemungkinan keuntungan, itu harus mencakup pernyataan yang sama menonjolnya dari t Dia berisiko kehilangan Selain itu, setiap referensi tentang keuntungan atau keuntungan perdagangan sebenarnya di masa lalu juga harus menyebutkan bahwa hasil di masa lalu tidak harus menunjukkan hasil di masa depan Anda juga harus memastikan bahwa komunikasi tidak membahas kinerja masa lalu atau menyertakan testimoni kecuali jika kinerjanya serupa Untuk kinerja sebenarnya dari akun perusahaan yang cukup sebanding untuk periode waktu yang sama Setiap referensi terhadap hasil kinerja hipotetis yang dapat dicapai dengan menggunakan sistem perdagangan Anda harus mematuhi Peraturan Kepatuhan NFA 2-29 c dan Pemberitahuan Interpretasi terkait seolah-olah kinerja Hasilnya adalah untuk transaksi onexchange Akhirnya, materi promosi mungkin tidak akan pernah menjamin kerugian. Karyawan pengawas yang juga merupakan principal perusahaan yang terdaftar dan NFA Associate harus menyetujui semua materi promosi sebelum digunakan untuk memastikan bahwa mereka tidak menipu publik atau mengandung Setiap salah saji material dari fakta Prosedur tertulis perusahaan harus dilakukan Katakan siapa yang akan bertanggung jawab untuk meninjau dan menyetujui materi promosi Ulasan dan persetujuan harus didokumentasikan secara tertulis Perusahaan Anda harus memelihara semua materi promosi selama lima tahun sejak tanggal penggunaan terakhir dan harus membuatnya dapat diakses dengan mudah selama dua tahun pertama. Selanjutnya, Anggota harus memelihara dokumentasi pendukung untuk semua pernyataan, klaim dan hasil kinerja yang termasuk dalam materi promosi 7.11 Perintah Pelanggan Mengelola Akun Pelanggan FDMs dan Associates mereka, mungkin tidak menggunakan otoritas perdagangan atas akun pelanggan yang menjadi tujuan FDM atau yang ditawarkan untuk menjadi Transaksi Offsetting counterparty FDM mungkin tidak membawa posisi mengimbangi dalam akun pelanggan dan harus mengimbangi posisi pada basis pertama keluar pertama. Seorang pelanggan mungkin mengarahkan FDM untuk mengimbangi transaksi ukuran yang sama meskipun ada transaksi yang lebih tua. Dengan ukuran yang berbeda, namun transaksi harus diimbangi dengan transaksi tertua dengan ukuran Price Adjustment S FDM dilarang untuk secara langsung atau tidak langsung membatalkan atau menyesuaikan harga pesanan pelanggan yang dieksekusi, dengan dua pengecualian Pengecualian pertama adalah saat penyesuaian dilakukan untuk menyelesaikan keluhan pelanggan atas permintaan pelanggan. FDM juga dapat menyesuaikan pesanan meskipun dalam Tidak adanya keluhan pelanggan individual jika pelanggan terpengaruh oleh masalah teknis dengan platform perdagangan Anggota Namun, FDM mungkin tidak menyesuaikan harga pada pesanan pelanggan yang diuntungkan dari kesalahan dan mungkin juga tidak memilih ceri yang menyesuaikannya dengan yang kedua. Pengecualian adalah di mana FDM menggunakan pemrosesan langsung secara eksklusif sehingga secara otomatis tanpa campur tangan manusia dan tanpa pengecualian masuk ke dalam posisi mengimbangi dengan namanya dengan pihak lawan lainnya dan pihak lawan tersebut membatalkan atau menyesuaikan harga dimana posisi dieksekusi. FDM yang menyesuaikan Pesanan pelanggan yang dieksekusi berdasarkan penyesuaian oleh counterparty harus memberikan pemberitahuan kepada affe Pelanggan yang telah ditahan dalam waktu lima belas menit setelah pesanan pelanggan telah dilaksanakan Pemberitahuan harus menyatakan bahwa Anggota bermaksud untuk membatalkan atau menyesuaikan harga pesanan untuk mencerminkan harga yang disesuaikan yang diberikan oleh pihak lawan anggota dan harus menyertakan dokumentasi penyesuaian jadwal ulang atau penyesuaian Dari pihak lawan Anggota harus membatalkan atau menyesuaikan semua pesanan pelanggan yang dilakukan selama periode waktu yang sama dan dalam pasangan mata uang atau opsi yang sama terlepas dari apakah mereka membeli atau menjual pesanan Semua pembatalan atau penyesuaian pesanan pelanggan yang dieksekusi harus ditinjau dan disetujui di Menulis oleh kepala negara yang terdaftar yang juga merupakan orang yang terkait Peninjauan tersebut harus menyertakan dokumentasi dari pihak lawan dan harus diberikan kepada NFA Akhirnya, setiap Anggota yang dapat memilih untuk membatalkan atau menyesuaikan pesanan pelanggan yang dilakukan berdasarkan perubahan harga penyedia likuiditas harus 8.12 memberi tahu pelanggan fakta tertulis sebelum konsumen cemas Dalam transaksi valas dengan Selisih Harga Anggota Dalam konteks sistem perdagangan FDM, selip harga kadang terjadi antara saat pelanggan pertama kali mengajukan pesanan sampai saat pesanan mencapai sistem FDM. Bila ini terjadi, beberapa FDM segera meminta Pelanggan harga saat ini dan meminta pelanggan untuk mengonfirmasi bahwa mereka masih ingin memesan di harga yang ditentukan. FDM lain telah dibangun dengan parameter selip yang memungkinkan pelaksanaan pesanan jika selip berada dalam parameter yang ditetapkan FDM yang menggunakan parameter selip harus diterapkan. Pengaturan selip seragam terlepas dari arah pasar telah bergerak Jika harga tanya ulang FDM ketika pasar bergerak melawannya, ia harus meminta harga ketika pasar bergerak menguntungkannya. Selain itu, FDM harus memastikan bahwa pelanggan mengetahui bagaimana FDM Menangani situasi perubahan harga ini sebelum melakukan perdagangan dengan FDM dengan memberikan pengungkapan secara penuh mengenai kebijakannya, termasuk di dalam Formasi yang digariskan dalam NFA s Interpretive Notice, Aturan Kepatuhan NFA 2-36 Persyaratan untuk Transaksi Forex 9.13 Pembiayaan Elektronik Akun Pelanggan FDM dilarang mengizinkan pelanggan mendanai rekening forex dan futures mereka dengan kartu kredit atau mekanisme pendanaan elektronik lainnya yang menarik dana dari Ke kartu kredit, FDM dapat menerima simpanan nasabah dari mekanisme pembayaran elektronik yang menarik dana langsung dari rekening nasabah di lembaga keuangan dengan syarat FDM dapat membedakan, sebelum menerima dana, antara metode pendanaan elektronik yang menarik dana dari Rekening nasabah di lembaga keuangan dan kartu kredit tradisional, dan dapat menolak kartu kredit sebelum menerima dana nasabah Lihat Pemberitahuan kepada Anggota I.14 Pembukuan dan Pelaporan Setiap Anggota harus memelihara buku dan catatan yang diperlukan untuk menjalankan bisnis dan FDM mereka. Berikan pelanggan forex dengan pemberitahuan status akun mereka yang tepat waktu dan akurat FDMs diharuskan untuk memelihara kantor di benua Amerika Serikat, Alaska, Hawaii atau Puerto Riko yang bertanggung jawab untuk mempersiapkan dan memelihara CFTC dan NFA yang memerlukan catatan dan laporan keuangan dan berada di bawah pengawasan kepala negara terdaftar dan AP terdaftar dari FDM Yang berada di kantor tersebut Pernyataan Pelanggan Konfirmasi Tertulis Aturan Kepatuhan NFA 2-36 k mewajibkan Anggota dan Asisten untuk memberikan konfirmasi tertulis setiap hari dan bulanan dari semua aktivitas akun kepada pelanggan yang mematuhi aktivitas Akun Peraturan CFTC termasuk mengimbangi transaksi, rollovers, pengiriman, opsi latihan , Opsi expirations, perdagangan yang telah dibalik atau disesuaikan, dan penyesuaian moneter Dalam kasus di mana akun pelanggan tidak memiliki posisi terbuka pada akhir laporan bulanan atau perubahan pada saldo akun sejak pernyataan sebelumnya, Anggota tersebut Harus tetap memberikan pernyataan bulanan setidaknya sekali dalam tiga bulan Konfirmasi bulanan Harus secara jelas menunjukkan hal berikut Transaksi forex ritel terbuka dengan harga di mana diperoleh Keuntungan atau kerugian bersih yang belum direalisasi dalam semua transaksi valuta asing terbuka yang ditandai ke pasar Ada uang, sekuritas atau properti lainnya yang dibawa oleh FDM dan perhitungan terperinci mengenai semua biaya keuangan Dan mengkredit akun forex seperti ritel selama periode pelaporan bulanan, termasuk uang, sekuritas atau properti yang diterima dari atau dicairkan ke pelanggan tersebut dan direalisasikan keuntungan dan kerugian Jika pelanggan melakukan transaksi opsi valuta asing, konfirmasi bulanan juga harus menunjukkan Semua opsi forex yang dibeli , Dijual, dieksekusi, atau kadaluwarsa selama periode pelaporan bulanan, yang diidentifikasi oleh transaksi forex trading yang mendasari atau underlying currency, strike price, tanggal transaksi, dan tanggal kadaluwarsa Semua posisi opsi forex terbuka yang ditandai ke pasar dan jumlah masing-masing posisi berada di Uang, jika ada uang, sekuritas atau barang lainnya yang dibawa dengan FDM dan 11.15 A d Menghitung semua biaya keuangan dan kredit ke akun forex trading selama periode pelaporan bulanan, termasuk uang, surat berharga dan properti yang diterima dari atau dicairkan ke pelanggan tersebut, premi yang dibebankan dan diterima, dan realisasi keuntungan dan kerugian Pernyataan Konfirmasi Harian Setiap FDM harus , Selambat-lambatnya pada hari kerja berikutnya setelah transaksi forex atau forex option, berikan pelanggan ritel berikut ini Untuk transaksi forex ritel Konfirmasi tertulis, termasuk semua transaksi yang dilakukan offsetting selama hari kerja yang sama dan peluncuran forex ritel terbuka. Transaksi ke hari kerja berikutnya Untuk transaksi opsi forex ritel Nomor identifikasi rekening nasabah forex ritel Daftar terpisah dari jumlah sebenarnya dari premi, serta setiap mark-up atasnya, jika berlaku, dan semua komisi lainnya, biaya, biaya Dan biaya lainnya yang timbul sehubungan dengan transaksi forex Harga strike, underlying Transaksi forex ritel atau mata uang dasar, tanggal terakhir dari opsi forex yang dibeli atau dijual, tanggal transaksi opsi forex dijalankan dan Pada saat berakhirnya atau pelaksanaan opsi forex, tanggal kejadian tersebut, deskripsi opsi forex Terlibat, dan dalam kasus latihan, rincian posisi forex ritel atau posisi mata uang fisik yang mengakibatkan, termasuk, jika ada, tanggal perdagangan akhir transaksi forex ritel yang mendasari opsi Anggota dapat memberikan konfirmasi dan laporan bulanan kuartalan secara online atau oleh Sarana elektronik lainnya dengan persetujuan pelanggan sebelumnya dan setelah mendapat pengakuan dari pelanggan yang menerima pengungkapan yang ditentukan mengenai, antara lain, media elektronik yang akan digunakan, durasi efektifitas persetujuan, dan biaya yang terkait Dengan pengiriman tersebut FDM harus menyimpan salinan persetujuan pelanggan dan pengakuan pelanggan 12.16 Anggota Supervisi dan Asosias mereka yang memiliki tanggung jawab pengawasan harus rajin mengawasi bisnis forex Anggota Ini termasuk mengawasi kegiatan karyawan dan agen Anggota Pejabat Kepatuhan Anggota FDM Setiap FDM harus menunjuk satu atau lebih principal perusahaan untuk menjabat sebagai Chief Petugas Kepatuhan CCO Setiap CCO harus memastikan setiap tahun kepada NFA bahwa FDM memiliki proses untuk menetapkan, memelihara, meninjau, memodifikasi dan menguji kebijakan dan prosedur yang dirancang secara wajar untuk mematuhi peraturan CEA, CFTC dan perintah di bawahnya, dan Persyaratan NFA Setiap CCO juga harus memastikan bahwa FDM memiliki proses kepatuhan dan CCO telah memberi tahu CEO FDM atau personil manajemen setara dari upaya kepatuhan FDM sampai saat ini, serta masalah kepatuhan yang diidentifikasi dan rencana CCO Untuk mengatasi masalah tersebut Setiap FDM harus mengajukan sertifikasi tahunan ini dengan NFA pada saat file tersebut dibuat tahunannya Laporan keuangan bersertifikat Anggota harus membuat, memelihara, dan menerapkan prosedur pengawasan tertulis yang dirancang secara wajar untuk mendeteksi dan mencegah pelanggaran peraturan NFA NFA telah memberi panduan kepada Komite mengenai standar pengawasan minimum melalui pemberitahuan interpretif yang dikeluarkan berdasarkan Peraturan Kepatuhan NFA 2-9 a, yaitu Tercantum di bagian akhir Panduan ini Meskipun pemberitahuan interpretif ini tidak secara langsung berlaku untuk transaksi forex, prinsip-prinsip yang termasuk di dalamnya sama-sama berlaku untuk transaksi yang NFA mengakui bahwa, mengingat perbedaan ukuran dan kompleksitas operasi Anggota NFA, di sana Harus ada beberapa tingkat fleksibilitas dalam menentukan apa yang merupakan pengawasan rajin untuk setiap perusahaan Perusahaan Anda harus menyesuaikan prosedurnya dengan keadaannya yang unik asalkan memenuhi persyaratan minimum tertentu Semua Anggota yang tunduk pada persyaratan forex NFA harus memiliki prosedur untuk menangani prospektif skrining berikut. Associates untuk memastikan bahwa mereka bersifat quali Fied dan untuk menentukan tingkat pengawasan orang akan memerlukan jika dipekerjakan orang skrining dengan siapa Anggota bermaksud untuk melakukan bisnis forex untuk menentukan apakah mereka harus terdaftar di Komisi dan, jika demikian, untuk memastikan mereka adalah Anggota NFA Memantau komunikasi dengan publik, termasuk permintaan penjualan dan situs web, dan menyetujui materi promosi 13.17 meninjau pengungkapan yang diberikan kepada pelanggan untuk memastikan bahwa informasi tersebut dapat dimengerti, tepat waktu, dan memberikan informasi yang cukup untuk meninjau informasi yang diperoleh dari dan diberikan kepada pelanggan yang diminta oleh perusahaan dan Karyawannya untuk memastikan bahwa informasi yang sesuai telah diperoleh dan memberikan penanganan dan penyelesaian keluhan pelanggan yang mengkaji dan menganalisis aktivitas forex di akun pelanggan, termasuk rekening nasabah discretionary dan penanganan dana nasabah, termasuk menerima setoran jaminan. Program pengawasan yang memadai juga mencakup program tahunan on - Kunjungan ke branc H dan menjamin IB yang melakukan bisnis forex atas nama Anggota Perusahaan Anda harus mempertimbangkan karakteristik kantor cabang atau IB yang terjamin saat menentukan seberapa sering mengunjunginya dan apa yang harus ditutupi oleh kunjungan tersebut. Karakteristik ini mencakup jumlah bisnis yang dihasilkannya. Jumlah keluhan pelanggan pelatihan dan pengalaman personilnya dan frekuensi dan sifat masalah yang berasal dari kantor tersebut atau Anggota IB juga harus memastikan bahwa karyawan mereka dilatih dengan benar untuk menjalankan tugasnya, mematuhi persyaratan CFTC dan NFA, dan Untuk menangani akun pelanggan Bagaimana formal program pelatihan akan tergantung pada ukuran perusahaan dan sifat bisnisnya Sistem Perdagangan Elektronik Pemberitahuan Interpretasi NFA yang berjudul Kepatuhan Peraturan 2-36 e Pengawasan Penggunaan Sistem Perdagangan Elektronik memberikan panduan untuk Langkah-langkah apa yang harus diambil oleh FDM untuk memenuhi tanggung jawab pengawasnya sehubungan dengan t elektronik perusahaan Rading system CFTC Rule 5 18 juga menyediakan standar perdagangan dan operasional tertentu yang harus diikuti oleh FDM Persyaratan juga berlaku untuk FDM yang menggunakan sistem perdagangan entitas lain melalui perjanjian pelabelan putih. Suatu FDM harus mengadopsi dan menerapkan prosedur tertulis untuk mengatasi keamanan. , Kapasitas, kontrol kredit dan manajemen risiko, pencatatan, dan integritas perdagangan berkaitan dengan platform perdagangan elektroniknya Setiap tahun, kepala sekolah yang juga terdaftar sebagai orang yang terkait Anggota harus menyatakan bahwa perusahaan telah memenuhi standar yang relevan untuk Sistem perdagangan elektronik 14.18 Anggota Keamanan harus melindungi keandalan dan kerahasiaan pesanan pelanggan dan informasi rekening, dan prosedur harus menetapkan tanggung jawab untuk mengawasi proses tersebut kepada satu atau lebih individu yang mengerti cara kerjanya dan siapa yang dapat mengevaluasi apakah proses tersebut sesuai dengan Prosedur perusahaan Anggota Kapasitas harus menjaga personil dan fasilitas yang memadai Untuk pengiriman pesanan pelanggan yang tepat waktu dan pelaporan eksekusi dan pelaksanaan pesanan pelanggan secara tepat waktu dan efisien Selain itu, prosedur harus dirancang untuk menangani keluhan pelanggan tentang pengiriman pesanan, pelaksanaan, dan pelaporan dan untuk menangani keluhan tersebut di Pengendalian Kredit dan Manajemen Risiko yang tepat waktu Anggota harus memiliki prosedur yang dirancang secara wajar untuk mencegah pelanggan memasuki perdagangan yang menciptakan risiko keuangan yang tidak semestinya bagi Anggota atau pelanggan FDM lainnya yang memiliki platform perdagangan yang mengklaim dapat melikuidasi posisi secara otomatis sebelum sebuah akun Masuk ke defisit harus mengatur tingkat likuidasi otomatis cukup tinggi sehingga posisi akan ditutup pada harga yang akan mencegah akun masuk ke posisi defisit di bawah semua tapi kondisi pasar yang paling luar biasa Recordkeeping Sistem perdagangan Anggota harus mencatat dan mempertahankan Informasi penting mengenai pesanan pelanggan dan acco Aktivitas tidak Sistem elektronik harus mencatat dan memelihara informasi mengenai catatan Transaksi untuk pesanan yang harus menyertakan jenis informasi yang terdapat pada pesanan untuk komoditas yang diperdagangkan di bursa, seperti tanggal dan waktu pesanan diterima dan rollovers Catatan akun yang menunjukkan status keuangan dari Setiap akun dan catatan waktu dan harga serupa dengan yang dipelihara oleh bursa berjangka Sistem perdagangan Anggota juga harus menghasilkan laporan pengecualian harian yang menunjukkan penyesuaian harga dan pesanan yang terisi di luar kisaran harga yang ditunjukkan oleh sistem saat pesanan pelanggan mencapai platform. Harus meninjau laporan ini karena aktivitas yang mencurigakan atau tidak dapat dipertanggungjawabkan Sistem perdagangan Anggota juga harus menghasilkan laporan harian yang menunjukkan setiap perubahan harga pada platform, waktu perubahan ke detik terdekat, 15. Update NFA Panduan Regulasi Forex. Friday, 6 Januari , 2017. Pada tanggal 23 Desember 2016, National Futures Association merilis versi update dari Transaksi Forex Panduan Regulasi. NFA merevisi bagian Jaminan Keamanan dari panduan peraturan untuk menambahkan referensi ke pemberitahuan terbaru kepada anggota mengenai persyaratan setoran keamanan minimum Informasi lebih lanjut tentang setoran jaminan minimum yang telah direvisi tersedia pada edisi 11 November 2016 dan 2 Desember, 2016 edisi Corporate Financial Weekly Digest. NFA juga memasukkan amandemen teknis panduan ini agar sesuai dengan definisi dalam Bagian 1a dari Undang-Undang Pertukaran Komoditi. Panduan peraturan yang diperbaharui tersedia di sini. 2017 Katten Muchin Rosenman LLP. You are responsible for reading, understanding and agreeing to the National Law Review s NLR s and the National Law Forum LLC s Terms of Use and Privacy Policy before using the National Law Review website The National Law Review is a free to use, no-log in database of legal and business articles The content and links on are intended for general information purposes only Any legal analysis, legislative updates or other content and links should not be construed as legal or professional advice or a substitute for such advice No attorney-client or confidential relationship is formed by the transmission of information between you and the National Law Review website or any of the law firms, attorneys or other professionals or organizations who include content on the National Law Review website If you require legal or professional advice, kindly contact an attorney or other suitable professional advisor. Some states have laws and ethical rules regarding solicita tion and advertisement practices by attorneys and or other professionals The National Law Review is not a law firm nor is intended to be a referral service for attorneys and or other professionals The NLR does not wish, nor does it intend, to solicit the business of anyone or to refer anyone to an attorney or other professional NLR does not answer legal questions nor will we refer you to an attorney or other professional if you request such information from us. Under certain state laws the following statements may be required on this website and we have included them in order to be in full compliance with these rules The choice of a lawyer or other professional is an important decision and should not be based solely upon advertisements Attorney Advertising Notice Prior results do not guarantee a similar outcome Statement in compliance with Texas Rules of Professional Conduct Unless otherwise noted, attorneys are not certified by the Texas Board of Legal Specialization, nor can NLR attes t to the accuracy of any notation of Legal Specialization or other Professional Credentials. The National Law Review - National Law Forum LLC 4700 Gilbert Ave Suite 47 230 Western Springs, IL 60558 Telephone 708 357-3317 If you would ike to contact us via email please click here. Copyright 2017 National Law Forum, LLC. Amendment to NFA Compliance Rule 2-36 requirements for forex transactions. Jan 20, 2017 AT 9 06PM. The CFTC recently approved NFA s amendment to NFA Compliance Rule 2-36, which requires forex dealer members to provide customers, upon request, with certain transaction execution data This amendment will become effective on March 31, 2017.The amendment provides customers with a framework for obtaining execution information to review the quality of the execution a customer received compared to that of other customers of the FDM. Execution date and time to the nearest millisecond EST. Customer side buy or sell. Currency Pair. Execution Price including any mark-upmission and other char ges assessed by the FDM if applicable. FDMs must provide a customer with this data within 30 minutes of a customer s request. FDMs must inform customer s of their ability to request this transaction in three different places the FDMs website, the customer s trading portal, and each customer transaction statement. Each FDM must also provide NFA with a copy of any customer requests and the FDMs response in the form and manner required by NFA. To read more on the amendment, click here. WHY CHANGE FUND AUDITORS. Changing audit firms can be a daunting task for any company However, it can be done with the right considerations and processes in place. FUND START UP CHECKLIST. This checklist will list the requirements for starting your new CFTC registered entity and your new NFA member. Guide to Starting a Fund. An outline to starting a hedge fund or futures fund covering the various regulatory requirements for the type of fund you plan to offer. Financial Industry Alerts. A Complimentary Email Compliance Update. copy 2017 Michael Coglianese CPA, P C.630 351 8942 Chicago Bloomingdale. Michael Coglianese CPA is proud to be a PCAOB and AICPA certified accounting firm.
No comments:
Post a Comment